大众与国轩高科的“恋情”终于坐实。
5月28日晚间，筹划控股权变更近十日的国轩高科终于“官宣”，拟向大众中国定增募资不低于60亿元，同时公司实控人兼控股股东还像大众中国转让5%的股权，为拿下第一大股东席位，大众中国合计成本将不低于74.06亿元。
不过，国轩高科大股东方显然也不愿意就此将企业“拱手让人”，在这场交易中，大众中国承诺，在一定期限内将不可撤销地放弃其持有的部分公司股份表决权，以使大众中国的表决权比例比创始股东方的表决权比例低至少5%。因此，李缜及其一致行动人仍为持有公司第一大表决权的股东。
大众中国斥资将超74.06亿
据公开资料显示，国轩高科拟非公开发行股票数量不超过发行前公司总股本的30%，募集资金总额不超过73.06亿元（含本数）、不低于60亿元（含本数）。扣除发行费用后，募集资金净额将用于国轩电池年产16GWh高比能动力锂电池产业化项目、国轩材料年产30,000吨高镍三元正极材料项目以及补充流动资金。
在本次发行过程中，发行价格将会取19.01元/股（定价基准日前20个交易日公司股票交易均价的80%）与和认购方约定的募集资金总额下限60亿元除以股份发行数量所得价格的孰高者。
与此同时，大众中国还与国轩高科控股股东珠海国轩及实际控制人李缜签署了《股份转让协议》，拟受让后两者持有的国轩高科5646.76万股股票，占《股份转让协议》签署日公司总股本的5%，转让价格为每股人民币24.90元，较国轩高科当前27.18元/股的股价仅折价8.39%。转让价款合计14.06亿元。
本次非公开发行和股份转让完成后，大众中国将合计持有公司4.41亿股，占公司总股本的26.47%，为公司第一大股东，李缜及其一致行动人将合计持有公司3.03亿股，占公司总股本的18.20%，为公司第二大股东。
然而，即便斥资逾74.06亿元，甚至可能达到87.12亿元，大众中国却仍然没有拿下国轩高科的控制权。根据《股东协议》的约定，大众中国承诺，自本次非公开发行和股份转让涉及的公司相关股份均登记至大众中国名下起 36 个月内或大众自行决定的更长期间内，其将不可撤销地放弃其持有的部分公司股份的表决权，以使大众中国的表决权比例比创始股东方的表决权比例低至少 5%。
一个月前已有传闻
值得一提的是，在国轩高科还未筹划控股权变更时，已有市场人士敏锐察觉这一信息。
早在4月21日就有媒体称，大众汽车拟通过定向增发不超过30%股份及协议转让股权的方式，成为国轩高科第一大股东，并寻求在未来三年内成为其控股股东。
这一信息与当前国轩高科公布的定增及股权转让方案几乎一致。
彼时，在深交所追问之下，国轩高科坚称，截止本回复出具日，公司董事会未接到过与上述媒体报道内容相关的提案，亦未曾审议过与上述媒体报道内容相关的议案。同时，公司董事会亦未收到过大众汽车关于其董事会批准与上述媒体报道内容相关事项的通知。截止本回复出具日，公司董事会未收到控股股东与实际控制人关于其所持公司股份协议转让的相关通知，亦未曾收到控股股东与实际控制人转让其实际控制权的通知。
不过，在回复函中，国轩高科却并没有否认与大众的”暧昧关系”，指出“为拓宽公司业务，推动新能源汽车产业发展，公司与大众汽车一直保持积极沟通，在技术、产品、资本等方面探讨战略合作的可能性。”
不过，截止回复出具之日，双方尚未就具体合作方式、内容、价格等形成一致意见，亦未就具体合作事项签署或达成任何实质性的有约束力的协议、承诺或其他安排。未来双方在技术、产品、资本等方面的战略合作能否达成一致意见，以及何时能达成一致意见均存在较大不确定性。
